Die Regel
Gewinne aus dem Verkauf privat gehaltener Kryptowerte sind nach § 23 Abs. 1 Satz 1 Nr. 2 EStG nur dann steuerpflichtig, wenn zwischen Kauf und Verkauf nicht mehr als ein Jahr liegt. Wer länger hält und dann verkauft, zahlt auf den Gewinn keine Einkommensteuer, unabhängig von der Höhe. Das BMF-Schreiben vom 6. März 2025 ordnet Kryptowerte ausdrücklich so ein (Rz. 53).
Wann genau die Frist abläuft: Sie beginnt mit dem Anschaffungstag und endet nach § 188 Abs. 2 BGB mit Ablauf des Tages, der dem Anschaffungstag entspricht. Kaufst du am 15. März, ist der Verkauf ab dem 16. März des Folgejahres steuerfrei. Gezählt wird also in Kalenderjahren, nicht in 365 Tagen. In einem Schaltjahr macht das einen Tag Unterschied, und dieser eine Tag entscheidet über die Steuerfreiheit des gesamten Gewinns. Maßgeblich sind die Zeitpunkte, die die Handelsplattform aufzeichnet, bei direkten Käufen die aus der Wallet (Rz. 55).
Rechenbeispiel: ein Tag Unterschied
Angenommen, du kaufst am 15. März 2025 0,1 BTC für 6.000 €. Die Beträge sind Beispielwerte, die Steuer rechnet mit einem angenommenen persönlichen Steuersatz von 30 Prozent, ohne Solidaritätszuschlag und Kirchensteuer. Weitere Verkäufe im selben Jahr gibt es im Beispiel nicht.
Steuerpflichtig
Verkauf am Jahrestag
- Verkauf am
- 15. März 2026
- Erlös
- 8.000 €
- Gewinn
- 2.000 €
- Davon steuerpflichtig
- 2.000 €
- Einkommensteuer im Beispiel
- 600 €
Innerhalb der Frist und nicht unter der Freigrenze: Der ganze Gewinn ist steuerpflichtig, nicht nur der Teil über der Grenze.
Steuerfrei
Verkauf einen Tag später
- Verkauf am
- 16. März 2026
- Erlös
- 8.000 €
- Gewinn
- 2.000 €
- Davon steuerpflichtig
- 0 €
- Einkommensteuer im Beispiel
- 0 €
Länger als ein Jahr gehalten. Die Höhe des Gewinns spielt keine Rolle.
Steuerfrei
Früher Verkauf, Gewinn knapp unter der Freigrenze
- Verkauf am
- 10. Oktober 2025
- Erlös
- 6.999 €
- Gewinn
- 999 €
- Davon steuerpflichtig
- 0 €
- Einkommensteuer im Beispiel
- 0 €
Innerhalb der Frist, aber der Jahresgewinn liegt unter der Freigrenze.
Steuerpflichtig
Früher Verkauf, Gewinn genau in Höhe der Freigrenze
- Verkauf am
- 10. Oktober 2025
- Erlös
- 7.000 €
- Gewinn
- 1.000 €
- Davon steuerpflichtig
- 1.000 €
- Einkommensteuer im Beispiel
- 300 €
Innerhalb der Frist und nicht unter der Freigrenze: Der ganze Gewinn ist steuerpflichtig, nicht nur der Teil über der Grenze.
Der Jahrestag selbst gehört noch zur Frist: Nach § 23 Abs. 1 Satz 1 Nr. 2 EStG ist der Gewinn steuerpflichtig, wenn zwischen Kauf und Verkauf nicht mehr als ein Jahr liegt. Frei ist im Beispiel erst ein Verkauf ab dem 16. März 2026.
Zwei Käufe, ein Verkauf: welche Coins gemeint sind
Kauf 1: 0,05 BTC am 10. Januar 2025. Kauf 2: 0,05 BTC am 20. Juni 2025, beides in derselben Wallet. Am 2. Februar 2026 verkaufst du 0,05 BTC.
Lässt sich nicht belegen, welche Einheiten verkauft wurden, gelten für die Haltefrist die zuerst gekauften als verkauft, also die aus Kauf 1. Deren Frist ist seit dem 11. Januar 2026 abgelaufen, der Verkauf ist steuerfrei. Die Coins aus Kauf 2 wären erst ab dem 21. Juni 2026 frei.
Mit eigenen Zahlen rechnest du im Gewinn-Rechner (Gewinn und Haltedauer einzelner Positionen) oder im Steuer-Rechner (mehrere Trades, Verlustverrechnung). Beide rechnen nach geltendem Recht, also ohne die Pläne aus dem Reformentwurf. Wer viele Käufe über mehrere Börsen hat, findet im Steuertool-Vergleich die Programme, die FIFO und Haltefristen aus importierten Transaktionen ausrechnen.
FIFO entscheidet, welche Coins du verkaufst
Wer mehrfach gekauft hat, besitzt Coins mit unterschiedlichem Alter. Welche davon beim Verkauf als veräußert gelten, entscheidet zuerst der Nachweis: Lässt sich belegen, welche Einheiten verkauft wurden, zählen genau diese. Geht das nicht, gelten für die Haltefrist die zuerst gekauften als verkauft, First in, first out (BMF-Schreiben vom 6. März 2025, Rz. 61).
Regel
Die ältesten Coins gelten als verkauft
Lässt sich nicht einzeln belegen, welche Einheiten du verkauft hast, gelten für die Haltefrist die zuerst gekauften Coins derselben Sorte als verkauft (BMF-Schreiben vom 06.03.2025, Rz. 61).
Je Wallet
Gezählt wird pro Wallet
Die Reihenfolge wird für jede Wallet getrennt bestimmt. Die gewählte Methode gilt dort, bis alle Coins dieser Sorte in der Wallet verkauft sind (Rz. 62).
Bedingung
Ohne Aufstellung nicht belegbar
FIFO lässt sich nur nachvollziehen, wenn jeder Kauf mit Datum, Menge und Preis dokumentiert ist. Fehlt das, schätzt im Zweifel das Finanzamt.
In der Praxis arbeitet FIFO oft für dich, weil zuerst die ältesten und damit häufig schon steuerfreien Bestände abgebaut werden. Nachvollziehen lässt sich das nur mit einer lückenlosen Aufstellung aller Käufe. Wie sich der steuerpflichtige Anteil daraus ergibt, kannst du im Rechner auf der Übersichtsseite durchspielen.
Die Freigrenze unter der Jahresfrist
Verkaufst du innerhalb des Jahres, greift eine Freigrenze von 1.000 Euro pro Kalenderjahr, angehoben 2024 von zuvor 600 Euro. Sie gilt für die Summe aller privaten Veräußerungsgeschäfte eines Jahres, nicht nur für Krypto.
Schwelle
Freigrenze, nicht Freibetrag
Erreicht dein Jahresgewinn den Betrag, ist er vollständig steuerpflichtig. Es wird nichts abgezogen, auch nicht der Teil unterhalb der Grenze.
Wortlaut
"Weniger als", nicht "bis zu"
Nach § 23 Abs. 3 S. 5 EStG bleibt der Gewinn steuerfrei, solange er weniger als den Grenzbetrag ausmacht. Bei exakt diesem Betrag greift die Steuerpflicht bereits.
Umfang
Gilt für alle privaten Geschäfte
Die Grenze zählt nicht je Coin und nicht nur für Krypto, sondern für die Summe aller privaten Veräußerungsgeschäfte eines Kalenderjahres.
Der Unterschied zwischen Freigrenze und Freibetrag wird regelmäßig falsch wiedergegeben, auch in der Formulierung „wer die Grenze überschreitet“. Genau genommen ist der Gewinn nach § 23 Abs. 3 S. 5 EStG steuerfrei, solange er weniger als 1.000 Euro beträgt. Bei exakt 1.000 Euro ist er bereits vollständig steuerpflichtig, wie der vierte Fall im Rechenbeispiel zeigt.
Staking, Lending und DeFi
Bei Coins wie Bitcoin oder Ether verlängert sich die Haltefrist nicht auf zehn Jahre, auch wenn du mit ihnen Erträge erzielst. Das steht im BMF-Schreiben vom 6. März 2025 (Rz. 63), das die Fassung vom 10. Mai 2022 ersetzt. Die Sorge vor einer Zehnjahresfrist stammt aus § 23 Abs. 1 Satz 1 Nr. 2 Satz 4 EStG, der für Wirtschaftsgüter gilt, aus denen Einkünfte erzielt werden. Wer seine Coins einsetzt, behält also die Jahresfrist für die ursprünglich gekauften Bestände.
Die Erträge daraus sind eine eigene Frage. Sie zählen als sonstige Einkünfte und werden zum Zuflusszeitpunkt bewertet, mit eigener Freigrenze. Die Einzelheiten stehen auf der Staking-Seite. Der Reformentwurf würde gerade hier etwas ändern: Erträge, die ab 2027 aus dem Staking alter Coins zufließen, sollen nach ihm unter die neuen Regeln fallen (siehe unten).
Was die Frist neu startet
Drei Vorgänge werden regelmäßig verwechselt. Nur der erste setzt die Uhr zurück.
Startet neu
Token-Tausch
Bitcoin gegen Ether ist steuerlich ein Verkauf und ein Kauf. Die Frist beginnt nach jedem Tausch neu (BMF-Schreiben vom 06.03.2025, Rz. 55), für die abgegebene Währung wird der Gewinn sofort realisiert.
Neutral
Transfer zwischen eigenen Wallets
Coins von der Börse auf das eigene Hardware-Wallet zu schicken, ist kein Verkauf. Die Frist läuft unverändert weiter, auch über mehrere Umzüge hinweg.
Neutral
Staking und Lending
Sie verlängern die Frist nicht auf zehn Jahre (BMF-Schreiben vom 06.03.2025, Rz. 63). Die erhaltenen Rewards gelten als angeschafft, für sie läuft eine eigene Frist (Rz. 54).
Dokumentiere zu jedem Kauf Datum, Menge, Preis und Plattform. Auch steuerfreie Gewinne solltest du belegen können, denn steuerfrei heißt nicht nachweisfrei: Das Finanzamt darf die Haltedauer prüfen, und den Nachweis führst du.
Was sich ändern könnte
Hier steht nur, was sich in den Dokumenten von Finanzministerium, Bundestag und Bundesregierung belegen lässt, jeweils mit Datum. Presseberichte sind nicht verwendet. Was das BMF-Schreiben sonst regelt, fasst die Seite zum BMF-Schreiben 2025 zusammen.
Stand 19. Oktober 2026
Es gibt einen Referentenentwurf des Finanzministeriums, aber keinen Gesetzentwurf der Bundesregierung und kein beschlossenes Gesetz. Für Verkäufe gilt die Jahresfrist.
Was heute gilt
Geltendes Recht
Die Jahresfrist gilt unverändert
Gewinne aus dem Verkauf privat gehaltener Kryptowerte sind nach § 23 Abs. 1 Satz 1 Nr. 2 EStG nur steuerpflichtig, wenn zwischen Kauf und Verkauf nicht mehr als ein Jahr liegt. Ein Gesetz, das daran etwas ändert, ist nicht beschlossen.
Geltendes Recht
Keine Verlängerung auf zehn Jahre
Bei Coins wie Bitcoin oder Ether verlängert sich die Frist auch dann nicht auf zehn Jahre, wenn mit ihnen Erträge erzielt werden, etwa durch Staking oder Lending.
Was das Finanzministerium vorschlägt
Entwurf
Referentenentwurf des Finanzministeriums vom 30. September 2026
Das BMF hat den „Entwurf eines Gesetzes zur Reform der Besteuerung bestimmter Kryptowerte im Privatvermögen“ nach eigener Angabe in die Ressortabstimmung gegeben. Eine Kabinettsbefassung ist vorgesehen. Ein Referentenentwurf ist noch kein Gesetzentwurf der Bundesregierung.
Entwurf
Kein Kabinettsbeschluss, keine Bundestagsdrucksache
In den Ergebnissen der jüngsten veröffentlichten Kabinettssitzung (62. Sitzung, 14. Oktober 2026) ist der Entwurf nicht aufgeführt. Ohne Kabinettsbeschluss gibt es keinen Regierungsentwurf und damit auch keine Drucksache, über die Bundestag und Bundesrat beraten könnten.
Entwurf
Inhalt: neue Coins ohne Haltefrist
Nach dem Entwurf sollen Gewinne aus „Tauschkryptowerten“ wie Bitcoin und Ether, die nach dem 31. Dezember 2026 angeschafft werden oder zugehen, als Einkünfte aus Kapitalvermögen nach § 20 EStG gelten und „fristenunabhängig“ besteuert werden. Das Gesetz soll am 1. Januar 2027 in Kraft treten.
Entwurf
Inhalt: Altbestände bleiben bei § 23
Für Coins, die bis zum 31. Dezember 2026 angeschafft wurden, sollen laut Begründung unverändert die §§ 22 und 23 EStG gelten, also auch die Jahresfrist. Erträge, die ab 2027 aus dem Staking oder Lending solcher Altbestände zufließen, sollen dagegen unter die neuen Regeln fallen.
Entwurf
Inhalt: Steuerabzug durch inländische Anbieter ab 2028
Ab dem 1. Januar 2028 sollen inländische Kryptowerte-Dienstleister und -Betreiber sowie inländische Zweigstellen ausländischer Anbieter Kapitalertragsteuer von 25 Prozent einbehalten, nur für Coins, die nach dem 31. Dezember 2026 angeschafft wurden. Fehlen verwertbare Kaufdaten, soll eine Anschaffung nach diesem Stichtag unterstellt und der Abzug nach 50 Prozent der Verkaufseinnahmen bemessen werden (Entwurfsfassung).
Was schon beraten oder entschieden wurde
Verfahren
Grünen-Gesetzentwurf abgelehnt
Die Fraktion Bündnis 90/Die Grünen wollte die Haltefrist für Kryptowerte streichen (Drucksache 21/5752). Der Finanzausschuss empfahl am 20. Mai 2026 die Ablehnung, der Bundestag lehnte den Entwurf am 8. Oktober 2026 in namentlicher Abstimmung mit 445 zu 132 Stimmen ab.
Verfahren
Petition zum Erhalt der Haltefrist
Der Petitionsausschuss hat am 12. Oktober 2026 öffentlich über eine Petition beraten, die den Erhalt der Jahresfrist fordert (44.439 Mitzeichnungen). Ein Vertreter des BMF sagte dort, der Vorschlag befinde sich in der Ressortabstimmung, diese bleibe „in der Sache abzuwarten“.
Verfahren
Koalitionsvertrag ohne Aussage zur Haltefrist
Der Koalitionsvertrag von CDU, CSU und SPD enthält zu Kryptowerten nur den Satz, ihre Regulierung auf Lücken zu prüfen. Zur Besteuerung von Kursgewinnen oder zur Jahresfrist steht dort nichts.
Was bis zu einer Änderung noch passieren müsste
- Kabinettsbeschluss: Aus dem Referentenentwurf wird ein Regierungsentwurf.
- Beratung in Bundestag und Bundesrat. Der Entwurf ist als Gesetz formuliert, das der Bundestag mit Zustimmung des Bundesrates beschließt.
- Verkündung im Bundesgesetzblatt. Erst dann ändert sich die Rechtslage.
Bis dahin kann sich jeder Punkt des Entwurfs noch ändern, auch der Stichtag. Wer Käufe oder Verkäufe nach einem Datum aus dem Entwurf ausrichtet, plant mit einem Vorschlag, nicht mit geltendem Recht.
Quellen und PrüfstandQuellen anzeigenQuellen ausblenden
- Bundesministerium der Justiz, gesetze-im-internet.de: § 23 Einkommensteuergesetz. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Bundesministerium der Finanzen: BMF-Schreiben „Einzelfragen zur ertragsteuerrechtlichen Behandlung bestimmter Kryptowerte“, 6. März 2025. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Bundesministerium der Finanzen: Entwurf eines Gesetzes zur Reform der Besteuerung bestimmter Kryptowerte im Privatvermögen (Vorhabenseite), 30. September 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Bundesministerium der Finanzen: Referentenentwurf (PDF), 30. September 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Die Bundesregierung: Bundeskabinett: Ergebnisse der 62. Sitzung am 14. Oktober 2026, 14. Oktober 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Deutscher Bundestag: hib 807/2026: Erhalt der steuerlichen Haltefrist bei Kryptowerten, 12. Oktober 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Deutscher Bundestag: Drucksache 21/5752: Gesetzentwurf der Fraktion Bündnis 90/Die Grünen, 5. Mai 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Deutscher Bundestag: Drucksache 21/6112: Beschlussempfehlung und Bericht des Finanzausschusses, 22. Mai 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- Deutscher Bundestag: Namentliche Abstimmung Nr. 7 der 99. Sitzung am 8. Oktober 2026, 8. Oktober 2026. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
- CDU, CSU und SPD: Koalitionsvertrag von CDU, CSU und SPD „Verantwortung für Deutschland“ (21. Legislaturperiode), Zeilen 1601 bis 1603, 9. April 2025. Abgerufen am 19. Oktober 2026.
